Debenture ELEKTRO REDES IPCA +6,65%
Debenture Incentivada
ISENTO

Vencimento em 19/08/2040
IPCA + 7.82%
Gross UP
10,61%
Bruto a.a.
10,61%
Líquido a.a.
Rentabilidade
Boa
Segurança
Reduzida

Precisa de ajuda para investir? É grátis

APROVEITAR TAXA LÍQUIDA DE
10,61% a.a.
ESTOQUE LIMITADO

Não perca essa oportunidade!

Acessar Corretora

Simulação do Investimento

R$
Mínimo: R$ 1.035,02
Selecione onde quer investir
Resgatar em
172 meses
Rendimento bruto
R$ 4.399,60
Rendimento líquido
R$ 4.399,60

Os dados de IPCA e CDI são projetados com base nos dados do Boletim Focus. Dados de mais de 5 anos que não constam do Boletim mantém a ultima taxa disponível. Os rendimentos são líquidos de impostos.

Detalhes do Investimento

A Debenture Incentivada da Eletro Redes S.A. oferece uma oportunidade de investimento atrativa no mercado de renda fixa, indexada ao IPCA mais uma taxa de 10,578562281862% ao ano. Essa estrutura de remuneração garante que o investidor proteja seu capital contra a inflação e ainda obtenha um retorno real expressivo, com rentabilidade considerada boa (18.27% acima do benchmark). O vencimento estendido em 2040-08-19 a torna ideal para objetivos de longo prazo. Por ser uma debênture incentivada, conta com isenção de Imposto de Renda para pessoa física, potencializando o ganho líquido. A distribuição pela Rico Investimentos facilita o acesso. É um investimento para perfis que buscam rentabilidade superior com exposição a um emissor do setor de infraestrutura, ciente do risco de crédito.

IPCA | Taxa IPCA + 6.65% | Taxa c/ GrossUp IPCA + 7.82%
Investimento Mínimo R$ 1.035,02
Imposto de Renda Isento
Garantia Sem Garantia
Vencimento 19/08/2040 (172 meses)
CDI bruto 14,65%
CDI líquido (IR: 15,0%) 12,45%
IPCA últimos 12 meses 4,87%

Onde Investir

Ordenado por maior rentabilidade líquida

Rico Investimentos

IPCA + 6.65%
Ganho Total % 325,07% info
Taxa Líquida Anual 10,61% a.a. info
Taxa Líquida Mensal 0,81% info
vs. CDI +17,48% info
vs. Poupança +51,92% info
Acessar Corretora Criar Conta

Análise do Emissor

Elektro Redes S.A.

CNPJ: 02.460.386/0001-70

Setor: Instituição Financeira

A ELEKTRO REDES S.A., parte do Grupo Neoenergia, é uma das maiores distribuidoras de energia elétrica do Brasil, com forte atuação no estado de São Paulo. Sua missão é fornecer energia com qualidade e segurança, impulsionando o desenvolvimento socioeconômico das regiões onde atua. Com um histórico sólido e anos de experiência no setor elétrico, a Elektro demonstra resiliência e capacidade de adaptação às mudanças do mercado. O potencial da empresa reside na crescente demanda por energia, impulsionada pelo crescimento populacional e industrial, e na sua expertise em gestão e expansão da rede de distribuição, garantindo um fluxo de caixa estável e previsível.

Análise de Risco

1. **Classificação**: Médio risco. A classificação de segurança 'Reduzida' reflete uma avaliação cautelosa, considerando o risco de crédito do emissor.
2. **Métricas Chave**: A análise da Elektro envolve a avaliação da sua relação Dívida/EBITDA, que deve ser monitorada para entender a alavancagem da empresa. A margem EBITDA é outro indicador crucial, pois demonstra a eficiência operacional e a capacidade de gerar caixa. A geração de caixa livre (FCF) é essencial para avaliar a capacidade da empresa de honrar seus compromissos financeiros.
3. **Contexto Setorial**: O setor de distribuição de energia é considerado relativamente estável, com demanda resiliente. No entanto, riscos regulatórios e a possibilidade de atrasos em projetos de expansão podem impactar a performance da empresa. A posição competitiva da Elektro é forte, mas a dependência de concessões e a influência de políticas governamentais são fatores a serem considerados.
4. **Garantias**: A debênture não conta com a proteção do FGC. É importante analisar outras garantias, como a existência de ativos da empresa. A ausência de garantias adicionais eleva o risco.
5. **Cenário Macro**: O cenário de juros altos, com a Selic em patamares elevados, pode impactar o custo da dívida da Elektro. A inflação, atrelada ao IPCA, influencia diretamente a rentabilidade do investimento. Um cenário econômico mais favorável, com inflação controlada e juros estáveis, pode beneficiar o desempenho da debênture.

Pontos de Atenção

  • Ausência de proteção do FGC, aumentando o risco de crédito. Risco de crédito classificado como 'Reduzido', indicando atenção. Sensibilidade a mudanças na política econômica e regulatória. Dependência de concessões e licenças para operar. Risco de mercado, como oscilações na taxa IPCA.

Pontos Fortes

  • Empresa consolidada no setor de energia elétrica, com histórico de solidez. Indexação ao IPCA, protegendo o investimento da inflação. Rentabilidade atrativa, superior ao benchmark. Setor de atuação considerado defensivo, com demanda resiliente. Distribuição pela Ágora Investimentos, empresa com expertise no mercado.
Veja mais investimentos do Elektro Redes S.a.

Perguntas Frequentes

Tire suas dúvidas sobre este investimento

Uma debênture incentivada é um título de dívida emitido por empresas para financiar projetos de infraestrutura. No caso da ELEKTRO REDES IPCA +6,65%, a Eletro Redes S.A. capta recursos de investidores, prometendo devolvê-los com juros. A remuneração é composta pela variação do Índice de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA), que protege o poder de compra, acrescida de uma taxa fixa de 10,578562281862% ao ano. Por ser incentivada, os rendimentos são isentos de Imposto de Renda para pessoas físicas, o que aumenta a rentabilidade líquida.

O vencimento desta debênture está programado para 19 de agosto de 2040. Nesta data, a Eletro Redes S.A. efetuará o pagamento integral do valor principal investido, acrescido dos juros acumulados até o final do período, conforme as condições estabelecidas no contrato de emissão. É importante notar que, devido ao longo prazo até o vencimento, a liquidez deste ativo antes da data final pode ser limitada, sendo mais adequado para quem planeja manter o investimento por um período extenso.

O IPCA (Índice de Preços ao Consumidor Amplo) é o índice oficial de inflação do Brasil, medido pelo IBGE. Ao investir em uma debênture indexada ao IPCA, seu investimento tem seu valor principal corrigido pela inflação. Isso significa que seu dinheiro tende a manter seu poder de compra ao longo do tempo, pois o aumento do IPCA compensa a perda de valor da moeda. Somado a isso, você receberá uma taxa de juros fixa de 10,578562281862% ao ano, garantindo um ganho real sobre o capital investido.

A segurança desta debênture é classificada como reduzida, com uma barra de 33%. É fundamental entender que debêntures não contam com a proteção do Fundo Garantidor de Créditos (FGC), que cobre depósitos e alguns investimentos em renda fixa até um certo limite. Portanto, a segurança do seu investimento está diretamente atrelada à capacidade de pagamento da Eletro Redes S.A. É essencial realizar uma análise de crédito do emissor antes de investir, pois em caso de inadimplência da empresa, você pode não recuperar o valor total investido.

A rentabilidade desta debênture é considerada boa, com um diferencial de 18.27% acima do benchmark. Ao ser indexada ao IPCA mais uma taxa de 10,578562281862% ao ano, ela oferece um ganho real significativo, o que pode superar a rentabilidade de investimentos atrelados ao CDI em cenários de inflação elevada. Enquanto o CDI acompanha a taxa básica de juros (Selic), a debênture oferece proteção contra a inflação e um spread adicional. A isenção de IR para pessoa física também aumenta consideravelmente a rentabilidade líquida em comparação com títulos tributáveis.

Esta Debenture Incentivada da Eletro Redes S.A. está sendo distribuída pela Rico Investimentos. Para adquirir este título, você precisará ter uma conta aberta e ativa na corretora Rico. Após acessar sua conta, navegue até a seção de renda fixa ou produtos de investimento, procure pela debênture específica pelo nome ou emissor, e siga as instruções para realizar a aplicação. A Rico Investimentos oferece plataformas digitais que facilitam o processo de investimento.

Em um cenário de Selic alta, a rentabilidade do CDI tende a aumentar, o que pode tornar investimentos atrelados ao CDI mais competitivos em termos nominais. No entanto, a debênture ELEKTRO REDES IPCA +6,65% se beneficia da parte fixa de 10,578562281862% e da proteção contra a inflação. Se a inflação for alta, mesmo com Selic alta, a correção pelo IPCA garante um ganho real. Em um cenário de Selic baixa, o retorno real desta debênture tende a ser ainda mais atrativo, pois a taxa fixa se torna mais relevante e a inflação pode continuar corroendo o poder de compra de outros ativos.

A análise de crédito do emissor é crucial, pois a segurança desta debênture depende da capacidade da Eletro Redes S.A. de honrar seus compromissos de pagamento. Uma análise aprofundada deve considerar indicadores como o índice Dívida/EBITDA, margem EBITDA e geração de caixa livre. Uma classificação de risco 'Reduzida' (barra 33%) e a ausência de FGC indicam que o investidor assume um risco maior. Caso a Eletro Redes S.A. enfrente dificuldades financeiras, o valor do seu investimento pode ser comprometido, pois não há garantia externa para cobrir perdas.

Esta debênture oferece um potencial de rentabilidade atrativo, especialmente em um ambiente inflacionário, com a vantagem da isenção de IR. Seu impacto econômico é de diversificação, adicionando um ativo de renda fixa com proteção contra a inflação e um spread interessante. O risco principal é o de crédito do emissor, pois não há FGC. Na sua carteira, ela pode aumentar o retorno total e a proteção contra a inflação, mas também eleva o perfil de risco geral. É importante alocar uma porcentagem compatível com seu apetite ao risco, considerando a ausência de garantias adicionais e a necessidade de análise contínua do emissor.