Debenture JALLES MACHADO S.A. IPCA +8,24%
Debenture

Vencimento em 17/12/2028
12,65%
Bruto a.a.
10,90%
Líquido a.a.
Rentabilidade
Limitada
Segurança
Equilibrada

Precisa de ajuda para investir? É grátis

APROVEITAR TAXA LÍQUIDA DE
10,90% a.a.
ESTOQUE LIMITADO

Não perca essa oportunidade!

Acessar Corretora

Simulação do Investimento

R$
Mínimo: R$ 5.977,29
Selecione onde quer investir
Resgatar em
31 meses
Rendimento bruto
R$ 8.154,32
Rendimento líquido
R$ 7.827,77

Os dados de IPCA e CDI são projetados com base nos dados do Boletim Focus. Dados de mais de 5 anos que não constam do Boletim mantém a ultima taxa disponível. Os rendimentos são líquidos de impostos.

Detalhes do Investimento

Esta debênture da Jalles Machado S.A. oferece uma oportunidade de investimento em títulos de renda fixa com rentabilidade atrelada ao IPCA, mais um prêmio fixo de 12,65% ao ano. O vencimento em 2028 proporciona um horizonte de médio prazo para o investidor. A rentabilidade é limitada, com um potencial de ganho adicional de 1,63% acima do benchmark, o que pode ser interessante para quem busca previsibilidade com um piso de retorno atrativo. Classificada como 'Equilibrada' em termos de segurança, é adequada para investidores com perfil moderado, que aceitam um nível de risco moderado em troca de retornos potencialmente superiores ao CDI em cenários de inflação controlada.

IPCA | Taxa IPCA + 8.24%
Investimento Mínimo R$ 5.977,29
Imposto de Renda Tabela Regressiva (15,0%)
Garantia Sem Garantia
Vencimento 17/12/2028 (31 meses)
CDI bruto 14,40%
CDI líquido (IR: 15,0%) 12,24%
IPCA últimos 12 meses 4,87%

Onde Investir

Ordenado por maior rentabilidade líquida

Ágora Investimentos

IPCA + 8.24%
Ganho Total % 30,96% info
Taxa Líquida Anual 10,90% a.a. info
Taxa Líquida Mensal 0,82% info
vs. CDI +1,63% info
vs. Poupança +8,79% info
Acessar Corretora Criar Conta

Análise do Emissor

Jalles Machado S.A.

CNPJ: 00.777.000/0001-50

Setor: Instituição Financeira

A Jalles Machado S.A. é uma das maiores produtoras de açúcar e etanol do Brasil, com forte atuação no agronegócio há décadas. Fundada em 1947, a empresa possui um histórico consolidado e uma missão focada em sustentabilidade e inovação. Sua estratégia de crescimento tem sido impulsionada pela expansão de suas unidades produtivas e pela diversificação de seus produtos, atendendo tanto o mercado interno quanto o externo. O potencial da Jalles Machado está atrelado à sua capacidade de gestão eficiente de seus ativos agrícolas e industriais, bem como à sua adaptação às demandas do mercado de bioenergia e alimentos.

Análise de Risco

1. **Classificação**: Médio risco.
2. **Métricas Chave**: A análise de risco de crédito da Jalles Machado S.A. deve considerar indicadores como Dívida Líquida/EBITDA, que mede o nível de endividamento em relação à capacidade de geração de caixa operacional, e a Margem EBITDA, que reflete a eficiência operacional. A geração de caixa livre também é crucial para avaliar a capacidade da empresa de honrar seus compromissos.
3. **Contexto Setorial**: O setor sucroalcooleiro é cíclico e sensível a fatores como clima, preços das commodities (açúcar e etanol) e políticas governamentais. A posição competitiva da Jalles Machado é fortalecida por sua escala e eficiência, mas a volatilidade dos preços das commodities representa um risco inerente.
4. **Garantias**: A debênture não conta com a proteção do Fundo Garantidor de Créditos (FGC). As garantias específicas deste título, caso existam, devem ser detalhadas na escritura de emissão, mas geralmente debêntures sem garantia real possuem um risco de crédito mais elevado.
5. **Cenário Macro**: Em um cenário de Selic alta, a atratividade de títulos de renda fixa pós-fixados pode aumentar, mas debêntures indexadas ao IPCA com prêmio tendem a se sair bem em cenários de inflação persistente. A instabilidade econômica e política pode afetar a demanda por etanol e açúcar, impactando os resultados da empresa.

Pontos de Atenção

  • Risco de crédito da empresa (não possui FGC).
  • Volatilidade dos preços das commodities do setor (açúcar e etanol).
  • Dependência de condições climáticas para a safra.
  • Rentabilidade limitada pode restringir ganhos em cenários de inflação muito alta.

Pontos Fortes

  • Atuação consolidada em setor essencial (agronegócio).
  • Histórico de produção e gestão no mercado sucroalcooleiro.
  • Proteção contra inflação através do indexador IPCA.
  • Potencial de rentabilidade real acima do CDI em cenários favoráveis.
Veja mais investimentos do Jalles Machado S.a.

Perguntas Frequentes

Tire suas dúvidas sobre este investimento

Esta debênture é um título de dívida emitido pela Jalles Machado S.A., que representa um empréstimo que você faz à empresa. Em troca, você receberá juros. A rentabilidade é composta pelo IPCA (Índice de Preços ao Consumidor Amplo), que corrige o valor principal pela inflação, mais uma taxa de juros fixa de 12,65% ao ano. A Ágora Investimentos atua como distribuidora, facilitando a negociação deste ativo no mercado. É um investimento de renda fixa que busca proteger seu poder de compra e oferecer um ganho real acima da inflação.

O vencimento desta debênture está previsto para 17 de dezembro de 2028. Ao final do prazo, a Jalles Machado S.A. se compromete a devolver o valor principal investido, acrescido dos juros acumulados até a data de vencimento, conforme a remuneração acordada (IPCA + 12,65% a.a.). É importante notar que, como título de dívida privada, o pagamento está sujeito à saúde financeira do emissor no momento do vencimento. O seu investimento será liquidado e o montante total será creditado em sua conta.

Significa que a rentabilidade da sua debênture será composta por duas partes. A primeira parte é a variação do IPCA, que é o índice oficial de inflação do Brasil. Isso garante que o seu dinheiro não perca poder de compra ao longo do tempo. A segunda parte é uma taxa de juros fixa de 12,65% ao ano, que é o seu ganho real acima da inflação. Assim, se o IPCA for de 5% em um ano, sua rentabilidade bruta será de aproximadamente 17,65% (IPCA + 12,65%).

A segurança desta debênture é classificada como 'Equilibrada', o que indica um nível de risco moderado. É crucial ressaltar que debêntures são títulos de dívida privada e, portanto, **não contam com a proteção do Fundo Garantidor de Créditos (FGC)**. A segurança do investimento está diretamente ligada à capacidade de pagamento da Jalles Machado S.A. É fundamental analisar a saúde financeira do emissor e os riscos inerentes ao setor em que a empresa atua antes de investir.

Comparada a um investimento atrelado ao CDI, esta debênture oferece uma rentabilidade híbrida. Enquanto o CDI acompanha a taxa básica de juros (Selic), a debênture Jalles Machado S.A. oferece proteção contra a inflação através do IPCA, mais uma taxa fixa. Em um cenário de inflação alta e Selic elevada, a debênture pode superar o CDI em termos de ganho real. No entanto, em períodos de inflação baixa e Selic em queda, um título pós-fixado puro como o CDI pode apresentar uma rentabilidade nominal maior. A limitação de 1,63% acima do benchmark também é um fator a ser considerado na comparação.

A Debenture Jalles Machado S.A. IPCA +8,24% está disponível para investimento através da Ágora Investimentos, que atua como distribuidora deste título. Para adquirir, você precisará ter uma conta aberta em uma corretora parceira da Ágora ou diretamente na Ágora Investimentos. Consulte seu assessor de investimentos ou a plataforma de negociação da corretora para verificar a disponibilidade e realizar a aplicação, considerando os requisitos de perfil de investidor e o valor mínimo de aplicação, se houver.

Uma Selic alta pode tornar a taxa fixa de 12,65% menos atrativa em termos nominais comparada a outros investimentos pós-fixados. No entanto, se a inflação (IPCA) também estiver elevada, o ganho real pode ser significativo. Uma Selic baixa pode tornar a taxa fixa mais competitiva, e se o IPCA se mantiver em patamares controlados, o ganho real será mais evidente. O impacto principal da Selic é indireto, influenciando o custo de captação da empresa e a atratividade relativa de outras classes de ativos.

A análise de crédito da Jalles Machado S.A. é fundamental, pois determina a probabilidade de a empresa honrar seus compromissos de pagamento. Uma boa análise de crédito, que avalia indicadores financeiros como endividamento, geração de caixa e margens operacionais, indica menor risco de inadimplência. A classificação 'Equilibrada' sugere que a empresa apresenta um perfil de risco moderado, mas é essencial que o investidor realize sua própria diligência ou confie na análise de instituições financeiras renomadas para compreender a solidez do emissor e os riscos associados à sua capacidade de pagamento.

Em um cenário de inflação muito alta, a debênture se beneficia da correção pelo IPCA, o que protege o poder de compra do capital investido. O principal risco, neste caso, não seria a perda de valor real, mas sim a capacidade da Jalles Machado S.A. de continuar gerando caixa suficiente para honrar o pagamento dos juros e do principal, especialmente se os custos operacionais da empresa também forem fortemente impactados pela inflação. Uma rentabilidade nominal muito alta pode não se traduzir em segurança se o emissor enfrentar dificuldades financeiras crescentes devido ao cenário inflacionário.