Debenture QUALICORP CONSULTORIA E C CDI + 1,55%

Debenture

Esta Debênture é um título de dívida emitido pela Qualicorp Consultoria e Corretora de Seguros S.A., onde você empresta dinheiro para a empresa em troca de juros. A rentabilidade é pós-fixada, atrelada ao CDI (Certificado de Depósito Interbancário) mais um prêmio de 1,55% ao ano. A taxa nominal estimada é de 17,15070600186%. No entanto, a rentabilidade é limitada, com um teto de 33% acima do benchmark. Isso significa que, mesmo que o CDI suba muito, seu ganho máximo será esse percentual adicional.

A data de vencimento desta Debênture da Qualicorp é em 08 de junho de 2027. Você pode adquirir este investimento através da XP Investimentos, que atua como distribuidora. É importante verificar a disponibilidade e as condições de negociação diretamente com a corretora, pois a oferta pode estar sujeita a lotes e prazos específicos para novas aplicações.

O CDI é a taxa de juros média paga pelas operações de empréstimo de títulos entre os bancos. Ele é um dos principais indicadores de renda fixa no Brasil e geralmente segue de perto a taxa Selic, a taxa básica de juros da economia. Ao ter uma Debênture indexada ao CDI, sua rentabilidade acompanha as variações da economia. Se a Selic sobe, o CDI tende a subir, e consequentemente, o retorno da sua Debênture também aumenta, proporcionando uma previsibilidade de ganho atrelada ao cenário macroeconômico.

A segurança desta Debênture é considerada reduzida, principalmente porque não conta com a proteção do Fundo Garantidor de Créditos (FGC), que garante investimentos como CDBs e poupança em até R$ 250 mil por CPF e por instituição financeira. O risco de crédito recai diretamente sobre a capacidade de pagamento da Qualicorp. Investimentos em Tesouro Direto, por sua vez, são garantidos pelo Tesouro Nacional, sendo considerados os mais seguros do mercado brasileiro.

O risco de crédito da Qualicorp para esta Debênture é classificado como alto, devido à ausência de FGC e à indicação de segurança reduzida. A análise de crédito considera a saúde financeira da empresa, seu endividamento, geração de caixa e a conjuntura do setor de saúde suplementar, que é volátil e regulado. Em caso de dificuldades financeiras da Qualicorp, o investidor pode ter perdas significativas, pois não há garantia governamental para cobrir o valor investido.

Para obter informações detalhadas sobre a saúde financeira da Qualicorp, é recomendável consultar seus relatórios financeiros trimestrais e anuais, disponíveis no site de Relações com Investidores (RI) da empresa. Além disso, agências de classificação de risco (ratings) podem ter análises públicas sobre a companhia. A XP Investimentos, como distribuidora, também pode fornecer relatórios de análise ou informações relevantes sobre o emissor aos seus clientes.

Em um cenário de Selic alta, o CDI tende a acompanhar essa elevação, o que resulta em uma rentabilidade nominal maior para esta Debênture, pois ela é indexada ao CDI + 1,55%. Por outro lado, em um cenário de Selic baixa, o CDI também diminui, reduzindo a rentabilidade nominal do título. No entanto, é crucial lembrar que a rentabilidade desta Debênture é limitada. Se o CDI subir muito, o ganho adicional de 1,55% pode atingir o teto de 33% acima do benchmark, limitando o retorno total.

A inflação impacta o retorno real do investimento, ou seja, o ganho efetivo após descontada a perda do poder de compra. Como esta Debênture é atrelada ao CDI, que geralmente acompanha a inflação e a Selic, ela tende a oferecer uma proteção parcial contra a inflação. Se a taxa de juros (CDI) for superior à inflação, o investidor terá um ganho real. No entanto, se a inflação superar a rentabilidade nominal do título, o retorno real será negativo, indicando perda de poder de compra.

O principal risco ao incluir esta Debênture em sua carteira é o risco de crédito do emissor, Qualicorp, dado que não há FGC. Em caso de inadimplência da empresa, o investidor pode perder parte ou todo o capital investido. Além disso, a limitação da rentabilidade significa que, em cenários de forte alta do CDI, o investidor pode deixar de ganhar mais. É fundamental que esta Debênture seja parte de uma carteira diversificada, com diferentes classes de ativos e em proporção adequada ao seu perfil de risco.