LCA BANCO ABC BRASIL 87,5% CDI

LCA

ISENTO FGC

A Letra de Crédito de Agronegócio (LCA) é um título de renda fixa emitido por bancos para financiar o setor do agronegócio. Neste caso específico, o Banco ABC Brasil emite a LCA com uma rentabilidade atrelada a 87,5% do CDI (Certificado de Depósito Interbancário), acrescido de um prêmio de 0,94% acima do benchmark, com uma limitação de 33% de ganho total. O investimento é isento de Imposto de Renda para pessoas físicas, tornando a rentabilidade líquida mais atrativa. O valor investido e seus rendimentos são garantidos pelo Fundo Garantidor de Créditos (FGC) até o limite de R$ 250.000 por CPF e por instituição financeira, oferecendo uma camada adicional de segurança para o investidor.

O vencimento desta LCA do Banco ABC Brasil está previsto para 26 de janeiro de 2027. Ao atingir a data de vencimento, o investidor receberá o valor principal investido acrescido de todo o rendimento acumulado até aquela data, de acordo com as condições de rentabilidade estabelecidas (87,5% do CDI + 0,94% acima do benchmark, com barra de 33%). O valor bruto do resgate será creditado diretamente na conta do investidor, sem a necessidade de nenhuma ação adicional por parte do titular, a menos que ele opte por reinvestir o montante em outra aplicação.

O CDI (Certificado de Depósito Interbancário) é uma taxa de referência no mercado financeiro brasileiro, utilizada como benchmark para diversos investimentos de renda fixa. Ele reflete a média das taxas de juros praticadas entre os bancos para operações de curto prazo. Nesta LCA, a rentabilidade é diretamente influenciada pela variação do CDI. Ao ter 87,5% do CDI mais um prêmio, o rendimento da sua aplicação acompanhará as flutuações da taxa básica de juros (Selic), que geralmente segue o CDI de perto. Uma Selic mais alta tende a gerar um retorno maior para esta LCA, até o limite estabelecido.

A rentabilidade limitada, também conhecida como 'barra', significa que o ganho total do seu investimento terá um teto máximo. Neste caso, o ganho total não poderá exceder 33% acima do benchmark (que seria o CDI puro). Portanto, se a soma de 87,5% do CDI mais o prêmio de 0,94% ultrapassar 33% em relação ao CDI em algum momento, o rendimento será limitado a esse percentual. Essa condição garante que o banco controle o custo da captação, mas para o investidor, representa um potencial de ganho máximo a ser considerado em suas projeções financeiras.

A segurança desta LCA é classificada como Excelente, com uma pontuação de 95% em uma escala de segurança. Isso se deve, primeiramente, à solidez do emissor, o Banco ABC Brasil, que é uma instituição financeira regulada e com histórico de gestão prudente. Além disso, o investimento conta com a proteção do Fundo Garantidor de Créditos (FGC). O FGC é uma entidade privada sem fins lucrativos que garante o ressarcimento de depositantes e investidores em caso de intervenção ou liquidação de instituições financeiras associadas. Ele cobre até R$ 250.000 por CPF e por instituição financeira, o que oferece um alto grau de proteção ao capital investido em caso de problemas com o banco emissor.

Esta LCA se destaca por oferecer uma combinação de isenção de Imposto de Renda para pessoa física, o que aumenta a rentabilidade líquida em comparação com títulos tributáveis, e uma taxa de remuneração atrelada ao CDI com um prêmio de 0,94% acima do benchmark. Enquanto um CDB pós-fixado com a mesma rentabilidade percentual do CDI seria tributado, a LCA oferece o mesmo rendimento bruto (ajustado pelo prêmio) sem a incidência de IR. A segurança também é um diferencial, com a garantia do FGC e a classificação de risco baixo do emissor, tornando-a competitiva frente a outros produtos de renda fixa com perfis de risco e liquidez semelhantes.

Em um cenário de Selic alta, a rentabilidade desta LCA tende a ser mais elevada. Como o CDI geralmente acompanha de perto a taxa Selic, um aumento na Selic resulta em um CDI mais alto. A LCA paga 87,5% do CDI mais um prêmio de 0,94% acima do benchmark (CDI). Portanto, quanto maior o CDI, maior será o retorno nominal bruto da sua aplicação. No entanto, é importante lembrar que a rentabilidade total está limitada a uma barra de 33%. Isso significa que, mesmo com o CDI em níveis muito altos, o ganho máximo será o estipulado pela barra, protegendo o banco emissor de custos excessivos de captação e o investidor de ganhos ilimitados em cenários extremos.

A análise de crédito do Banco ABC Brasil é um fator crucial para a segurança deste investimento. Sendo uma LCA, o risco de crédito recai sobre o emissor. O Banco ABC Brasil é classificado como de 'Excelente' segurança, indicando um baixo risco de inadimplência ou default. Isso é sustentado por métricas financeiras sólidas (como Índice de Basileia, ROE e inadimplência controlada), uma posição competitiva no setor bancário e, fundamentalmente, pela garantia do FGC. Em caso de qualquer evento de crédito adverso com o banco, o FGC atuaria para proteger o investidor até o limite estabelecido, minimizando o impacto direto no seu capital investido.

A liquidez desta LCA antes do vencimento é considerada baixa, pois LCAs são, em sua essência, títulos de médio a longo prazo e não possuem liquidez diária. A venda antecipada de uma LCA pode ser possível, dependendo das condições de mercado e da política de negociação da instituição distribuidora (RB Investimentos). No entanto, caso seja possível realizar a venda antes do vencimento, o preço de mercado poderá ser inferior ao valor nominal, especialmente se as taxas de juros do mercado tiverem subido desde a data da sua aplicação. A rentabilidade obtida em uma venda antecipada pode não ser a esperada originalmente, e pode haver a incidência de Imposto de Renda sobre o ganho de capital, mesmo para LCAs, se a venda for realizada antes do prazo.